“风电之乡”欧洲的产业优势与挑战并存—风电行业系列报告之五

关键字: 欧洲 , 风电
2023-01-19
奚望
制造行业部
王广举
制造行业部
郑仁福

 

欧洲风能资源丰富,是全球风电的起源地。相比于南欧和内陆地区,北欧和沿海地区年平均风速更高。北海、波罗的海等地区平均风速常年超过9m/s,部分地区超12m/s。近年来欧洲风电装机稳定增长,2012年到2021年期间,每年以12GW-18GW的新增装机逐步提升。2021年欧盟27国+英国的风力发电437TWh,占全部电力来源的15%,其中陆风12.2%,海风2.8%。
 
开发环节: 欧洲各国对开发风电项目的评选不仅局限于价格,还有多能互补解决方案、生态和可持续影响等部分。 以丹麦为代表的部分国家对海风制氢、储能、浮式太阳能等多能互补的要求愈发提高,从而带动新兴技术的发展,以法国为代表的部分国家对生态和可持续性提出更高标准。
 
整机环节: 欧洲风电整机商起步早,近年来业绩承压,主要业务集中在欧美两地。 Vestas 2021年以17.7%的全球市场份额稳居第一,SGRE是海风传统龙头,其于2016年由Siemens和Gamesa合并而来,2021年以9.7%的市场份额位居全球第三。近年来因为原材料成本上涨、供应链中断、运输成本提升等因素,欧洲整机企业业绩持续走低。
 
零部件环节: 欧洲风电零部件供应链齐全,各环节格局差异大。 叶片环节,丹麦LM(被GE收购)是全球最大风电叶片制造商,占全球约20%的市场份额;齿轮箱环节,Winergy和ZF两家德国企业占全球风电齿轮箱近一半市场份额;轴承环节,瑞典SKF和德国Schaeffler实力强劲、历史悠久,是国际风电轴承龙头;塔筒/桩基/法兰/铸件技术壁垒相对较低,格局较为分散。
 
价格优势下,中国整机和零部件企业迎出口良机。海外机组价格普遍超6000元/kW,而国内机组价格近年下降明显,陆风机组已低于2000元/kW,海风机组处于3000元/kW左右。价格优势明显,加上本土机组技术不断提升,国内企业迎来出口良机。
 
价格优势是前提,但并非唯一因素。开发、整机和零部件环节出口欧洲还需不断找准方向,更好地把握出口窗口期。开发环节:欧洲对风电项目开发的评选要求已十分多元化,现阶段我国开发商要提升欧洲业务的主要方向是 权衡各国的评选体系,寻找合适的合作方 整机环节:尽管国内已下线的大兆瓦样机已在单机容量上领先,但现阶段缺乏验证, 需加快验证脚步 ,提高机组的可靠性;零部件环节:铸件、主轴等环节出口比例已较高,未来提高海外订单比例的方向仍然主要为继续 提升与整机商的耦合 ,除此之外不同环节还有各自的发力方向。
 
风险提示:
 
1)欧洲风电项目许可流程提速不及预期;
 

2)保护主义等政治因素。

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